reklama

Michał Krupiński: transformacja Pekao, raport

Materiał informacyjny Zaktualizowano 
Bank Pekao jest częścią grupy PZU, czyli największej grupy finansowej w Europie Środkowo-Wschodniej. Już od 1998 roku bank pojawia się na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie, gdzie jest notowany w ramach indeksu WIG20. Pekao wchodzi w skład grupy pięciu największych spółek polskiej giełdy. Niedawno mogliśmy przeczytać skonsolidowany raport półroczny Grupy Kapitałowej Banku za I półrocze 2019 roku. Bank osiągnął dwucyfrowy wzrost zysku netto! Ten sukces przypisuje się konsekwentnej kontroli kosztów, którą wprowadził prezes Michał Krupiński.

Wzrost z 539,82 mln zł do 582,11 mln zł

Jak wynika z raportu za zeszłe półrocze, bank Pekao odnotował 582,11 mln zł skonsolidowanego zysku netto przypisanego akcjonariuszom jednostki dominującej w II kw. 2019 r. w porównaniu do 539,82 mln zł zysku z zeszłego roku. Wynik netto wzrósł w okresie kwiecień – czerwiec o ponad 8% z 540 mln zł w II kw. 2018 r. do 582 mln zł przy wzroście ROE do poziomu 10,1%. Dzięki dwucyfrowej dynamice dochodów komercyjnych i utrzymywaniu ciągłej dyscypliny kosztowej skonsolidowany, powtarzalny zysk netto w II kw. 2019 wzrósł r/r o 11% (po wyłączeniu kosztów BFG oraz rezerwy restrukturyzacyjnej).

Natomiast wynik z tytułu odsetek wyniósł 1 357,55 mln zł w porównaniu do 1 235,54 mln zł za zeszły rok. Wynik z tytułu prowizji i opłat to 632,68 mln zł wobec 617,27 mln zł rok wcześniej. Warto przyjrzeć się też kosztom operacyjnym. Wzrosły one o 1%, znacznie poniżej inflacji, mimo bieżących inwestycji w transformację operacyjną i cyfryzację. Oczywiście wynik nie bierze pod uwagę jednorazowej rezerwy na restrukturyzację zatrudnienia. Dobrą wiadomością jest też to, że wskaźnik koszty/dochody w całym półroczu spadł o ponad 2 p.p. r/r do 42,9%. Ten rezultat znacznie przybliża bank do realizacji strategicznego celu na 2020 r. jakim jest redukcja wskaźnika C/I poniżej 40%.

Aktywa banku wyniosły razem 196,91 mld zł na koniec II kw. 2019 r. w porównaniu do 191,09 mld zł na koniec 2018 r. Według słów prezesa Michała Krupińskiego dobre wyniki Pekao to rezultat transformacji banku, która zakłada nowoczesne rozwiązania operacyjne, inwestycje w poprawę efektywności oraz nowe produkty i usługi dla ciągle rosnącej bazy klientów.

Wzrost obciążeń regulacyjnych

Wynik Pekao byłby jeszcze lepszy, gdyby nie spory wzrost obciążeń regulacyjnych. W II kw. 2019 r. bank miał 824,45 mln zł skonsolidowanego zysku netto przypisanego akcjonariuszom jednostki dominującej. W 2018 r. udało się uzyskać 932,14 mln zł zysku. W pierwszym półroczu 2019 r. wynik netto obniżył się o 12% właśnie przez duży wzrost obciążeń regulacyjnych, czyli podniesienie składki na BFG. Jednak po wyłączeniu kosztów BFG i restrukturyzacji zatrudnienia jest zgodny z założeniami zarządu banku, bo wzrósł o blisko 11% r/r.

Warto dodać, że składki i wpłaty na Bankowy Fundusz Gwarancyjny wyniosły aż 413,6 mln zł, czyli były wyższe o 208,6 mln zł niż r/r. Powodem był wzrost składki na fundusz przymusowej restrukturyzacji banków. Podobnie wygląda sprawa podatku od niektórych instytucji finansowych – w I półroczu 2019 r. wyniósł 297,3 mln zł, co oznacza, że był wyższy o 20,4 mln zł (7,4%) w porównaniu do I półrocza 2018 r. Było to spowodowane wzrostem aktywów o 7,3%.

Jak przedstawiają się dochody z działalności operacyjnej grupy?

W I półroczu 2019 r. dochody z działalności operacyjnej grupy wyniosły 4 016,8 mln zł. To rezultat wyższy o 6,2% r/r w porównaniu z I półroczem 2018 r. Taki wynik był możliwy dzięki przyspieszeniu dynamiki dochodów podstawowych (wzrost o 6,8% r/r), co było widać szczególnie w II kwartale 2019 r. kiedy dochody podstawowe wzrosły o 4,5% kw/kw i 7,4% r/r.

Wyższe wolumeny (zarówno kredytowe, jak i depozytowe) oraz wyższe marże przyczyniły się do lepszego wyniku z tytułu odsetek. W I półroczu 2019 r. wyniósł 2 657,9 mln zł i był wyższy o 216,7 mln zł, czyli 8,9% w porównaniu z tym samym czasem w zeszłym roku. Korzystna dynamika działalności komercyjnej umożliwiła zniwelowanie spadków oprocentowania portfela obligacji skarbowych. Wynik z tytułu prowizji i opłat osiągnięty podczas pierwszych 6 miesięcy 2019 r. to 1 236,3 mln zł, czyli rezultat wyższy o 31,0 mln zł (2,6%) w porównaniu z I półroczem 2018 r. Skąd tak dobre wyniki? Powodem są głównie wyższe prowizje kredytowe rosnące o 12,9% r/r, korzystniejsze prowizje związane z działalnością kartową, a także lepsze przychody związane z transakcjami walutowymi z klientami.

DziennikLodzki.pl: Michał Krupiński zmienia żubra w rekina biznesu - raport

Wzrosła marża odsetkowa

Marża odsetkowa wzrosła do 2,9% w II kw. 2019 r. w porównaniu do 2,8% w 2018 r. Jak wynika z raportu: „Wynik odpisów z tytułu utraty wartości aktywów finansowych oraz rezerw na zobowiązania pozabilansowe grupy osiągnięty w I półroczu 2019 r. wyniósł 286,9 mln zł i był wyższy o 36,0 mln zł tj. 14,3% niż w analogicznym okresie 2018 r. Koszty ryzyka w I półroczu 2019 r. wyniosły 0,38% i były nieznacznie wyższe r/r o 3 pb, zgodne z założeniami strategicznymi odzwierciedlającymi ostrożną politykę zarządzania ryzykiem”.

Jeżeli chodzi o koszty z działalności operacyjnej, to w dwóch pierwszych kwartałach 2019 r. wyniosły 1 809,6 mln zł. Byłyby one wyższe o 1,3% znacząco poniżej inflacji i pomimo kosztów trwających inwestycji w transformację operacyjną i cyfryzację w porównaniu do zeszłego roku. Można z nich jednak wyłączyć zdarzenia jednorazowych kosztów z działalności operacyjnej. Nominalnie koszty banku były wyższe o 57 mln zł (3,3%) niż w I półroczu 2018 r. Jest to spowodowane głównie ze względu na zawiązanie rezerwy restrukturyzacyjnej na zwolnienia grupowe w wysokości 85 mln zł. Do tego wyniku przyczyniła się też dwukrotnie wyższa składka na pokrycie kosztów nadzoru nad bankami. Podsumowując, zysk netto w I poł. 2019 r. wyniósł 916,26 mln zł do 1 083,87 mln zł zysku rok wcześniej. Łączny współczynnik kapitałowy (TCR) wyniósł 17,3% na koniec czerwca 2019 r. wobec 17,4% z 2018 r.

Wzrost akcji kredytowej o 9% r/r w I poł. 2019 r.

Bank Pekao udzielił swoim klientom kredytów i pożyczek o wartości nominalnej 151 560,8 mln zł (wynik odnotowano na koniec czerwca 2019 r.). Jest to wartość wyższa o 12 273,2 mln zł, czyli 9% w skali roku. Jak wynika z raportu: „Wolumeny kredytów detalicznych wzrosły o 10% r/r dzięki dynamicznemu wzrostowi kluczowych produktów: kredytów konsumpcyjnych o 13% r/r i złotowych kredytów hipotecznych o 11% r/r. Wolumeny kredytów korporacyjnych łącznie z nieskarbowymi papierami dłużnymi wzrosły o 8% r/r dzięki silnej dynamice w segmencie średnich przedsiębiorstw oraz należnościach leasingowych”.

Strategia Michała Krupińskiego, prezesa Pekao, przynosi efekty. W I półroczu 2019 r. były kontynuowane działania, których celem jest budowanie pozycji lidera na rynku finansowania dóbr konsumpcyjnych. Sprzedaż netto pożyczek gotówkowych wyniosła 2,8 mld zł, za to wzrost portfela pożyczek gotówkowych to 12,7% r/r do poziomu 13 mld zł. Jeżeli chodzi o kredyty mieszkaniowe, to ich kwota wzrosła do 4,9 mld zł (wzrost portfela o 10,6% r/r). Bank odnotował na koniec czerwca 1,4 mln aktywnych użytkowników bankowości mobilnej, co stanowi 21% lepszy wynik niż rok temu. Pożyczki w procesach elektronicznych „na klik” ciągle wyprzedzają tempo sprzedaży w oddziałach. W II kw. 2019 r. Pekao udzieliło o 22% więcej pożyczek w bankowości mobilnej niż w tym samym czasie w zeszłym roku.

Zobowiązania z tytułu emisji dłużnych papierów wartościowych wyniosły na koniec czerwca 158 130,3 mln zł i były wyższe o 10 706,7 mln zł (7% więcej niż na koniec czerwca 2018 r). Wzrosły też depozyty klientów indywidualnych (zanotowano 4,3 mld zł). Roczna dynamika wzrostu depozytów klientów indywidualnych wyniosła 12,6% i była wyższa od rynku. Natomiast aktywa netto funduszy inwestycyjnych zarządzanych przez Pekao TFI po I półroczu 2019 r. dały wynik 20 403,1 mln zł i były wyższe o 1 198,1 mln zł (6% w porównaniu z zeszłym rokiem).

Komentarz Michała Krupińskiego:

Czytaj także: Repolonizacja banków. Michał Krupiński, prezes Pekao - opinia

Coraz więcej nowych rachunków bankowych w 2019 r.

Już w I połowie 2019 r. bank otworzył 208 tys. nowych kont dla klientów indywidualnych. Jest to wzrost o 19% w skali roku. Planem Pekao jest osiągnięcie 500 tys. nowych rachunków bieżących w całym 2019 r. Podstawą strategii banku jest założenie, że do 2020 r. co roku będzie zakładane co najmniej 400 tys. nowych rachunków. W 2018 r. bank uzyskał wynik 406 tys. rachunków brutto.

Plan na 2019 r. przewiduje uruchomienie kilkudziesięciu tysięcy więcej rachunków niż w zeszłym roku. Pozycję banku wzmacnia koncentracja na młodych klientach. W pierwszej połowie 2019 r. liczba pozyskanych nowych klientów w wieku 13-17 lat była o 50% wyższa w skali roku. Te wyniki to efekty trzyletniej strategii, która została już w połowie zrealizowana.

Wideo

Rozpowszechnianie niniejszego artykułu możliwe jest tylko i wyłącznie zgodnie z postanowieniami „Regulaminu korzystania z artykułów prasowych”i po wcześniejszym uiszczeniu należności, zgodnie z cennikiem.

Dodaj ogłoszenie

Wykryliśmy, że nadal blokujesz reklamy...

To dzięki reklamom możemy dostarczyć dla Ciebie wartościowe informacje. Jeśli cenisz naszą pracę, prosimy, odblokuj reklamy na naszej stronie.

Dziękujemy za Twoje wsparcie!

Jasne, chcę odblokować
Przycisk nie działa ?
1.
W prawym górnym rogu przegladarki znajdź i kliknij ikonkę AdBlock. Z otwartego menu wybierz opcję "Wstrzymaj blokowanie na stronach w tej domenie".
krok 1
2.
Pojawi się okienko AdBlock. Przesuń suwak maksymalnie w prawą stronę, a nastepnie kliknij "Wyklucz".
krok 2
3.
Gotowe! Zielona ikonka informuje, że reklamy na stronie zostały odblokowane.
krok 3